Основы трейдинга и криптовалютного рынка

Слепые поводыри слепых​

Психология трейдинга​

С чего нужно начинать в трейдинге?
Один из самых частых задаваемых вопросов новичками. И здесь есть два варианта ответа:

Если вы пришли попробовать свои силы, получится-не получится, и вообще, что за зверь такой этот рынок, то пробуйте. Просто откройте не большой счёт, закиньте туда пару копеек и развлекайтесь. Получится – пойдёте дальше, к более серьёзным вещам. А не получится – так и не велика беда. Вполне может быть, что трейдинг вовсе не ваше занятие и ничего страшного в этом нет.​

А вот если вы пришли в серьёз и на долго, решили овладевать этой профессией и превратить трейдинг в дело жизни, тогда начинайте с обучения. Ищите наставника. Это существенно сократит и облегчит ваш путь. А одним из худших наставников является «Гуру трейдинга».​

​

Отличить наставника от гуру просто:
Гуру предлагают готовые ответы, а наставники учат вас, как прийти к ответам. Гуру продвигают «единственно правильный способ и стопроцентную торговую систему», а наставники учат вас находить свои собственные пути, правильные именно для вас.
Но вся беда заключается в том, что гуру на много интереснее, чем наставник.
Он проще, яснее и понятнее. И он соответствует ожиданиям 95% людей. Нам это удобно. Мы все по своей сути мартышки (наши далёкие прародители), мы учимся путём подражания. Берём за основу кого-то и начинаем ему подражать, копировать его действия в надежде, что получим аналогичный результат.
В принципе, ничего плохого в таком методе обучения нет. Он подходит для большинства профессий. Но не для трейдинга. Имитация, тупое копирование чужих действий, это путь в тупик. Вы просто станете частью рыночного стада. И только всего 5% способны придумывать новое и создавать. Догадываетесь, почему в том числе и количество тех, кто остаётся в трейдинге примерно соответствует этой цифре?

Призываю вас нарабатывать собственный опыт, статистику именно своей системы, своих сделок. Ищите только то, что работает именно для вас. Что помогает вам понять и раскрыть ваши опорные сильные стороны. Наставник может помочь вам использовать свой собственный опыт для обучения и понимания рынка.

Связи с этим я бы вспомнил одну мудрую притчу:
«Один раввин, идя по дороге из города в город встретил мальчика и просил у него, как быстрее пройти в нужное место. Мальчик ответил, что есть короткая, но долгая дорога и длинная, но быстрая. Раввин подумал, что ребёнок слабоват в логике и пошёл по той, которая была короче. Пройдя больше половины пути, он увидел, что дорога завалена камнями. Вернувшись назад, раввин увидел всё того же мальчика и с возмущением спросил: «почему ты не сказал, что эта дорога завалена камнями и пройти по ней невозможно»? На что мальчик ответил: «разве я не сказал тебе, что по короткой дороге идти дольше»?

 

[Крипт Он Трейд]

Что такое RWA (Real World Assets)?

#RWA

Real World Assets (RWA) — термин, который обозначает рынок активов «реального мира», выпущенных в форме токенов на блокчейне. В RWA включают недвижимость, право собственности, предметы искусства, драгоценности и металлы, традиционные финансовые инструменты на рынках капитала.

Концепция подразумевает токенизацию уже существующих активов для переноса ценности в децентрализованные финансовые приложения, сокращения издержек или повышения эффективности управления средствами на традиционных рынках.

Что относят к RWA?
Рынок Real World Assets еще окончательно не сформирован, но уже успел разделиться на категории проектов, относящихся к общему тренду токенизированных активов реального мира.

Централизованные стейблкоины.
Популярные монеты, такие как USDT от Tether или USDC от Circle, по своей природе являются RWA. Компании-эмитенты таких токенов блокируют фиатные валюты, государственные или коммерческие ценные бумаги на своих счетах в качестве обеспечения. Затем они выпускают стейблкоины, что и является своего рода токенизацией.

Частное кредитование.
Одним из участников этого сектора является ДАО MakerDAO, эмитент стейблкоина DAI. В середине 2022 года организация открыла кредитную линию на $100 млн в токенах для американского Huntingdon Valley Bank. В качестве обеспечения банк заложил внебалансовые кредиты. Свои разработки на этом рынке предложил и эмитент стейблкоина USDC — он запустил протокол с открытым исходным кодом Perimeter, который служит основой для создания токенизированных рынков кредитования.

Государственные облигации.
Сектор представлен компаниями, выпускающими стейблкоины, в обеспечении которых лежат казначейские облигации какой-либо страны. Например, Ondo Finance выпускает стабильную монету USDY под залог краткосрочных казначейских облигаций США. Сюда же следует отнести проект Mountain Protocol, запустивший стейблкоин USDM на базе блокчейна Ethereum. Он также обеспечен казначейскими облигациям, приносящими пассивный доход в размере 5% годовых.

Токенизированные ценные бумаги.
Новатором в этом секторе стала биржа криптовалют Bitfinex. В сентябре 2021 года начала работу ее дочерняя платформа Bitfinex Securities, ориентированная на RWA-рынок. В октябре 2023 года она выпустила первую токенизированную облигацию с трехлетним периодом погашения и ставкой 10%.

Интерес к сектору проявили и институциональные инвесторы. Крупнейший банк Великобритании HSBC планирует в 2024 году предложить клиентам сервис для хранения токенизированных ценных бумаг. В октябре 2023 года конгломерат JPMorgan запустил Tokenized Collateral Network (TCN), сервис конвертации акций в цифровые активы. В разработке участвовали финансовые гиганты BlackRock и Barclays.

🖼 Произведения искусства и предметы коллекционирования.
Этот сегмент представлен посредством рынка NFT. В 2021 году сразу несколько компаний и инвесторов перенесли ценность в блокчейн путем токенизации картин известных художников. Так, швейцарский криптобанк Sygnum выпустил серию NFT на основе работы Пабло Пикассо «Девочка в берете», разделив ее на 4000 токенов. А основатель Tron Джастин Сан купил картины Пикассо и Энди Уорхола за $22 млн с намерением токенизировать их через JUST NFT Fund.

Драгоценные металлы.
Участниками этой области рынка RWA являются эмитенты стейблкоинов, имеющих в обеспечении драгоценные металлы в физической форме. В качестве примера можно привести токены от компании Paxos или XAUT от Tether.

 

[Крипт Он Трейд]

Практически весь рынок строится на психологии, поскольку его участники — обычные люди.​

Поэтому я уделяю значительное внимание сантиментам и общим психологическим настроениям участников рынка.
Когда я наблюдаю "оптимизм" на рынке, это говорит о том, что трейдеры становятся менее осторожными и начинают принимать более рискованные решения. Это, в основном, относится к ритейл-трейдерам с небольшим или средним опытом.

Оптимизм обычно сменяется эйфорией. Это тот момент, когда люди теряют всякий страх на рынке и скупают активы все подряд. Именно в такие моменты "оптимизма и эйфории" манипуляторы начинают продавать свои активы тем самым ритейл-трейдерам. Манипуляторы доводят рынок до состояния эйфории, чтобы иметь возможность выгодно реализовать свои активы.

С приближением цены биткоина к отметке в $48 тыс., оптимизм может перерасти в эйфорию. В этот момент доминация биткоина, вероятно, достигнет уровня в 56-57% или даже выше.
Проведите аналогию роста биткоина, и роста его доминации на рынке «BTC.D», тогда вы сможете увидеть следующую логику:
биткоин растет, при этом забирает доминацию на рынке на себя. Альткоины в этот момент ведут себя слабо, и стоят на месте или падают.
Далее биткоин останавливается, и проторговывается на одном месте, «становится в боковик». В такие моменты обычно его доминация падает и в это время альткоины начинают немного расти, и подтягиваться за биткоином.
Затем снова волна, биткоин растет, доминация растет, а альты стоят.

Так вот, главная мысль в том, что кульминация данного роста, может быть завершена на отметках ~48к$, заход в боковик, рост альткоинов и вот вам уже эйфория.

В момент эйфории, я считаю, нужно сбрасывать свои спекулятивные активы, которые вы брали в портфель на короткий срок. Долгосрочного инвестирования это не касается, там совсем другая стратегия.

 

[Крипт Он Трейд]

В течение выходных продажи продолжились, и на текущий момент общий объем проданных биткоинов приближается к 20 000. Обратите внимание на реакцию цены. Замечен существенный лимитный спрос; все продажи приняли на себя лимитные покупатели. В случае появления рыночных покупок, буду ожидать рост цены.

 

[Крипт Он Трейд]

Старший таймфрейм является главным приоритетом в моем ежедневном анализе.​

Прежде всего я всегда стараюсь анализировать и работать с долгосрочной перспективой. Любая позиция, которая открывается на младшем таймфрейме, должна подтверждаться логикой и контекстом старшего.

Теперь я расскажу о самых простых инструментах, которые я использую, чтобы иметь четкое представление о ценовом действии, и о контрольном списке, который вы можете использовать для себя.

Прежде чем мы перейдем к инструментам, вам понадобятся определенные таймфреймы, на которых вы будете отмечать и проверять свой анализ:

Свинг-торговля: 1M 1W
Интрадей-торговля: 1W 1D

Основная задача при анализе данных таймфреймов — поиск ключевой ликвидности и прогнозирование расширения месячной, недельной и дневной свечи. В какую сторону вероятнее всего будет двигаться следующий месяц, неделя, день? — это ключевой вопрос, на который я стараюсь ответить всегда.

Понимая логику расширений этих периодов (свечей), вам будет проще анализировать младшие таймфреймы, ведь у вас уже есть одно и единственное направление, в котором вы будете работать. И в любой момент сомнений по поводу ценообразования стоит отдавать предпочтение стороне старшего периода.

Во время анализа я использую прежде всего логику ликвидности, а в частности торговый сетап "Turtle Soup", который разработала одна из известных женщин-трейдеров Линда Рашке. Важно отметить, что цена всегда ходит от ликвидности к ликвидности. Это почти единственное, что я использую для понимания ценового контекста. После определения ключевых пулов ликвидности я рассматриваю Orderflow движение, которое состоит так же из ликвидности, однако с добавлением логики ценовых не эффективностей и ордерблоков.

Эти инструменты позволяют мне наиболее точно определять ценовой контекст и работать на младших таймфреймах в правильном направлении.

 

[Крипт Он Трейд]

Базовый набор инструментов для повышения безопасности в крипте​

Несколько способов вывести безопасность своих кошельков на новый уровень здесь и сейчас:

Создайте Burner Wallet — дополнительный кошелёк, который нужен для взаимодействия с новыми или сомнительными протоколами, чтобы не подвергать риску ваш основной кошелек. Таких кошельков может быть несколько. Их можно создавать как «дополнительный счёт» в вашем основном кошельке.

Добавляйте сайты в закладки — это нужно для того, чтобы не попасться на фейковый сайт через поисковую строку. Да и в целом всегда полезно иметь под рукой основные сайты. А если вы уже так делаете, то создайте папки по категориям и распределите закладки между ними — это ускорит вашу работу с криптой.

Пользуйтесь менеджерами паролей — один из самых полезных инструментов, где можно хранить часть данных (кроме секретных фраз). Из платных могу порекомендовать 1password, а из бесплатных — Bitwarden.

Не смешивайте криптомир и реальный (если это не подразумевает ваша работа). Не рассказывайте всем подряд, что вы занимаетесь криптой. Не светите свои основные кошельки. Если вы сидите в крипточатах или криптофорумах, то лучше не ставить реальное фото на аватар — мошенники с легкостью смогут найти вашу страницу в соцсетях и другие личные данные, чтобы попытаться угнать вашу крипту с помощью социальной инженерии.

Игнорируйте незнакомых людей, которые пишут в ЛС или в комментариях про различные схемы заработка. В 99,99% случаев это боты, сообщения которых созданы нейросетью.

Установите 1-2 расширения в браузер, которые будут предупреждать о сомнительных транзакциях или сайтах, на которые вы заходите — очень полезно для активных пользователей web3-приложений с ПК.

 

[Крипт Он Трейд]

ICO, IEO и IDO: принципы работы и понимание в инвестировании.​

Это все способы, с помощью которых криптовалютные проекты могут привлекать финансирование от инвесторов и одновременно все потенциально прибыльные способы инвестирования в криптовалюты.

Они отличаются друг от друга по нескольким ключевым моментам:

ICO (Initial Coin Offering) — это первичное предложение монет. В этом случае проект создает и продает свои собственные токены, которые могут использоваться для оплаты товаров или услуг, предоставляемых проектом. ICO обычно проводятся на веб-сайте проекта или на сторонней платформе.

IEO (Initial Exchange Offering) — это первичное предложение монет, проводимое на бирже. В этом случае проект заключает соглашение с биржей, которая помогает ему продать свои токены. IEO обычно считаются более надежными, чем ICO, поскольку биржа несет ответственность за проверку проекта перед запуском предложения.

IDO (Initial DEX Offering) — это первичное предложение монет, проводимое на децентрализованной бирже (DEX). DEX — это биржа, которая не контролируется централизованной организацией. IDO обычно считаются еще более надежными, чем IEO, поскольку они устраняют риски, связанные с централизованными биржами.

Как инвестировать в ICO, IEO и IDO?

Если вы хотите инвестировать в ICO, IEO или IDO, важно провести тщательный анализ проекта. Изучите команду, продукт или услугу, а также рыночный потенциал.

Однако важно понимать риски, связанные с этими видами инвестиций. Перед тем, как инвестировать, обязательно проведите тщательный анализ проекта.

 

[Крипт Он Трейд]

SocialFi: Эволюция социальных сетей в мире криптовалюты​

#SociaFi #AAVE

Что такое SocialFi?
Всемирная паутина никогда не перестает удивлять нас новыми технологическими революциями. Одним из последних взрывов на рынке приложений стало FriendTech в сети Base, оказавшее настоящий взрывной эффект. Это приложение привлекло такое внимание, что уже начали появляться его клоны в различных сетях, и рынок социальных сетей с элементами Web3 переживает свое второе рождение. FriendTech смогла привлечь более $420 млн с момента своего запуска в августе, а другие "децентрализованные" социальные сети, такие как Phaver и RepubliK, не отстают, объявляя о новых раундах сборов средств.

В настоящее время тема социальных сетей с элементами криптовалюты представляет интерес как для инвесторов, так и для обычных пользователей, и ее популярность только растет.

SocialFi — Симбиоз социальных сетей и криптовалюты

SocialFi — это уникальное сочетание социальных сетей и криптовалюты, которое открывает новые возможности для авторов контента монетизировать свое творчество, а пользователям получать вознаграждения за активность в сети.

Разнообразие реализаций концепции SocialFi:
DeBank (Stream) создает возможность заработка на охвате публикаций, чаевых под постами, личных сообщениях или помощи в борьбе с мошенниками.
Sound (аналог Spotify) предоставляет музыкантам шанс заработать гораздо больше через Mint NFT, чем на традиционных платформах.
RepubliK вознаграждает пользователей за проведенное время в социальной сети.
Lens: Ведущий в мире SocialFi
На вершине этого инновационного сегмента находится Lens. Основанный на Lens, уже существуют аналоги таких популярных платформ, как Твиттер (Hey, Phaver), YouTube (Lenstube), Instagram (Lensta), Twitch (Dumpling) и многих других. Можно с уверенностью сказать, что основной изюминкой SocialFi является более справедливое распределение ценностей в социальных сетях.
AAVE, стоящий за проектом Lens, активно расширяет свою экосистему, подтверждая свою важную роль в этом инновационном мире.

 

[Крипт Он Трейд]

Пару слов о макроэкономике​

Инфляция.
Темпы роста цен постепенно падали в течение всего года, но без значительного ослабления экономики могут снова начать расти.

Потребительский спрос.
Избыточные сбережения закончились, но сильный рынок труда поддерживает спрос, поэтому он выше, чем ожидалось.

Рынок труда.
Как упоминалось ранее, экономика США балансирует между началом рецессии и новой волной роста инфляции. В течение следующих нескольких месяцев по занятости можно лучше понять по какому сценарию мы движемся:

Рецессия, если уровень безработицы подскочит до значений выше 4% в течение следующих 3 месяцев.

Новая волна инфляции, если безработица падает или остается без изменений.

Мягкая посадка, если безработица растет медленно, примерно по 0.1% в месяц.

Важно наблюдать за показателями по безработице в США в ближайшие месяца.

 

[Крипт Он Трейд]

Существует фактор, который сопровождает настоящий бычий рынок, а именно объемы торгов на биржах.​

В период настоящего бычьего рынка объемы торгов в десять раз превышают объемы любой другой фазы рынка.

На текущий момент это отсутствует. Ожидаю настоящего бычьего рынка к концу 2024 года, а после Нового года предвижу начало глобальной коррекции на криптовалютном рынке весной. Хотя не слишком уверен, что биткоин снова уйдет ниже отметки 15 000 долларов, но если так произойдет, я планирую выкупать весь рынок, используя все имеющиеся ресурсы. Коррекцию до уровня 30 000 долларов или даже ниже для биткоина рассматриваю как наиболее вероятный сценарий в первой половине 2024 года.

Скоро настанет момент, когда слово "Биткоин" вновь будет лидировать по поисковым запросам, в заголовках новостей и анонсах всех СМИ. В это время торговые объемы вырастут в десять раз, таксисты будут убеждать клиентов вложиться в биткоин при продаже автомобилей и получении кредитов. Они будут втягиваться в водоворот рыночных событий, который перемолет их нервы и финансы, оставив глубокое чувство разочарования и негодования по отношению к рынку и тем, кто извлекает выгоду.

 

[Крипт Он Трейд]

Почему Bitcoin может достичь отметки в $50,000 в январе: Анализ прогноза Matrixport​

Эксперты Matrixport предвещают значительный рост Bitcoin в январе 2024 года, прогнозируя, что криптовалюта достигнет уровня выше $50,000. Такие ожидания основаны на нескольких ключевых факторах, которые могут стать драйверами этого восходящего тренда.

Потенциальное одобрение спотовых Bitcoin ETF в США:
Эксперты отмечают, что одобрение спотовых Bitcoin ETF в США может стать одним из основных катализаторов роста. Институциональные инвесторы, осведомленные о возможных преимуществах, не желают упустить возможность включиться в потенциальное ралли, поддавшись волнению от Fear of Missing Out (FOMO).

Дефицит предложения BTC на рынке:
Анализ данных показывает, что примерно 70% выпущенных BTC находятся в покое на холодных кошельках. Этот фактор создает дефицит предложения, что, вероятно, будет поддерживать рост первой криптовалюты.

Исторические данные и халвинг:
Эксперты обращают внимание на исторические данные и влияние халвинга на цену BTC. Средняя доходность инвестиций в биткоин в годы прошлых халвингов (2020, 2016 и 2012) составила впечатляющие 192%. С учетом этого, цена BTC может достичь уровня $125,000 уже к июлю текущего года.

Эти факторы, в совокупности, создают оптимистичные перспективы для владельцев и потенциальных инвесторов в Bitcoin.



Лонги во фьючерсах на #BTC еще никогда в истории не были такими дорогими — ставки финансирования на лонги достигли рекордного уровня — Matrixport.

Какие из этих факторов, по вашему мнению, окажут наибольшее влияние на рост криптовалюты в ближайшем будущем? Какие другие факторы вы считаете важными для роста Bitcoin? Видите ли вы по $50000 в ближайшем будущем? Поделитесь своим мнением в комментариях!

 

[Крипт Он Трейд]

Блокчейн XRP демонстрирует рекордные сетевые показатели​

Накануне нового года XRP Ledger начал новый год необычным всплеском сетевых показателей: огромное количество транзакций XRP Ledger в сочетании с активированными новыми аккаунтами, которые достигли исторических максимумов.

Количество выполненных транзакций достигло абсолютного исторического максимума, превысив рекорд марта этого года. Перед этим количество новых активированных учетных записей в XRPL за один день достигло уровней прежнего исторического максимума 21 ноября 2021 года — 21 251, а 26 декабря года составило 20 183.

XRPL превысил ATH по количеству транзакций. Недавно XRP XRPScan обратил внимание на растущее количество ежедневных транзакций в XRP Ledger. В сообщении на X XRPScan сообщил, что 30 декабря 2023 года XRPL достиг рекордного уровня. Он отметил, что блокчейн обработал рекордное количество транзакций — 6 862 618.

В сообщении говорится, что эта цифра существенно превзошла предыдущий рекорд примерно в пять миллионов ежедневных транзакций в ноябре 2021 года.

Между тем, данные XRPScan показывает, что количество обработанных транзакций выросло с 6,8 миллионов, о которых сообщалось в твите, до нового рекорда в 6 931 874. Этот новый рекорд был установлен накануне нового года, 31 декабря 2023 года. Более того, согласно статистике XRPScan, количество успешных транзакций составляет 99%. С сообщении указано, что тенденция к росту количества транзакций XRP совпала с новым рекордным максимумом для платежных транзакций.

Данные обозревателя XRPL показали, что платежи XRP достигли пика в 5 998 822 в канун Нового года. Последний случай сопоставимого всплеска платежных транзакций в реестре XRP наблюдался 29 ноября 2019 года, когда в общей сложности было совершено 3 234 544 платежа XRP.

Еще одним внутрисетевым показателем, связанным с XRP, который отражает рост количества транзакций, был транзакции NFToken, которые 31 декабря достигли рекордного максимума в 216 693.

Есть у нас держатели актива XRP?

 

[Крипт Он Трейд]

Биткойн-ETF в и биткойн-ETP/ETC в . В чём разница​

Хотя некоторые из них #BitcoinETFs одобрили в США, инвесторы из ЕС не смогут в них инвестировать. В целом, в отличие от США, ETF ЕС (UCITS) не могут использоваться для отдельных активов, таких как биткойны или золото.

Вместо Bitcoin в Европе уже много лет существуют биржевые продукты (ETP, в частности биржевые товары) и биржевые ноты (ETN), но размер фонда крупнейшего биткойна-ETC составляет всего 1 миллиард евро.

Американские ETF, как правило, имеют более низкие комиссии, чем фонды UCITS ЕС, но разница между будущими комиссиями по биткойн-ETF в США, одобренными SEC, и текущими комиссиями по Биткойн-ETP/ETN в Европе еще более поразительна.

Средний TER (общий коэффициент расходов) 10 крупнейших существующих ETP/ETN в составляет 1,047%, в то время как средняя комиссия (после отказа) для 10 биткойн-ETF в в обзоре ниже (за исключением GBTC) составляет менее половины этого 0,451%.

Помимо того, что ETP и ETN более чем в два раза дороже, чем ETF США, они структурированы как долговые ценные бумаги. Это означает, что инвестированный капитал не является отдельным капиталом, который может быть защищен в случае несостоятельности эмитента. Таким образом, инвесторы в ETC/ETN могут потерять вложенные деньги, если эмитент или инвестиционная компания окажутся неплатежеспособными. Напротив, капитал, инвестированный в ETF, защищен.

В следствии, американские инвесторы получат гораздо более дешевые и гораздо более безопасные варианты продуктов безопасности на основе биткойнов, чем инвесторы из ЕС.

В результате, а также в связи с тем, что рынки капитала США в целом намного больше, биткойн-ETF США немедленно и полностью затмят по размеру свои аналоги ETP/ETN в ЕС.

 

[Крипт Он Трейд]

Ethereum: недооцененный гигант в мире криптовалют​

С приближением халвинга Биткоина, который обещает уменьшить добычу BTC вдвое и сделать его еще более ценным в долгосрочной перспективе, внимание инвесторов сосредотачивается на этом лидере рынка. Однако, стоит ли недооценивать другие перспективные криптовалюты, такие как Ethereum?

Не только Биткоин является криптовалютой, у которой инфляция снижается. Ethereum также продемонстрировал существенное сокращение эмиссии за последние несколько лет. Это стало возможным благодаря переходу на PoS (Proof of Stake) и внедрению обновления EIP-1559, которое сжигает часть ETH при каждой транзакции. В настоящее время инфляция у Биткоина составляет примерно +1,7%, в то время как у Ethereum она снизилась до -0,214%.

За последние 487 дней общее количество ETH в обращении сократилось на 344 175 монет, и уже более года Эфир остается (https://ultrasound.money/) дефляционным активом.

Кроме того, стейкинг ETH также способствует уменьшению циркулирующего предложения монет, хотя и временно. Приблизительно 24% монет находятся в стейкинге или в пулах для ликвидного стейкинга.

Что еще может добавить ценности Ethereum в текущем году? Одним из ключевых факторов является обновление Dencun, которое включает в себя Proto-Danksharding и снижение комиссий во вторичных сетях (L2). Кроме того, запуск ETF (фонда с обменом) на Эфир, подобно Биткоину, может привести к дополнительному вниманию и инвестициям. Крупные финансовые фонды, включая Blackrock, уже подготавливаются к запуску ETF на Ethereum.

Таким образом, Ethereum демонстрирует не только снижение инфляции, но и активно внедряет технологические улучшения, что может сделать его одним из ключевых игроков в криптовалютном пространстве в ближайшем будущем.

 

[Крипт Он Трейд]

Влияние халвинга Bitcoin



Халвинг — механизм по уменьшению награды за осуществление майнинга (процесса поддержания работоспособности сети Bitcoin). Происходит автоматически каждые 210 тысяч блоков. Задача Bitcoin — создание децентрализованной и надежной платежной системы, позволяющей сохранять ценность активов.

Как же молодая сеть, смогла привлечь к себе внимание пользователей? Для этого придумали интересный механизм стимулирования роста цены, путем уменьшения поступающего на рынок предложения.

Награда составляла:
2009 по 2012 год - 50 BTC.
2012 по 2016 год - 25 BTC.
2016 по 2020 год - 12.5 BTC.
2020 по 2024 год - 6.25 BTC.
2024 по 2028 год - 3.15 BTC.

При таком же спросе, цена начинает активнее расти. Рост начинает привлекать спекулянтов и внимание. Многие считают, что уменьшение награды технически до сих пор влияет на цену. Однако рынок стал зрелым, появилось все больше спроса, который может выкупить любое предложение.

Халвинг — это скорее новостное событие, группирующее все силы рынка в небольшом промежутке времени, упрощая перезагрузку рынка.

Если выделить момент каждого халвинга и посмотреть на реакцию, то мы увидим либо коррекцию, либо консолидацию. Тут работает механизм "Ожидание-событие", ровно так же, как и произошло с Bitcoin-ETF.

Но можно ли сделать окончательный вывод, что именно халвинг влечет за собой окончательную перезагрузку рынка и будущий рост? Это было бы очень сильным заявлением.

На традиционном классическом рынке также есть много компаний-щитков, показывающих отличный рост. Большинство из них объединены в индекс - Russell 2000, отслеживающий 2000 компаний с небольшой рыночной капитализацией из разных рыночных сегментов.

Покупка акций таких компаний - очень большой риск, к которому инвесторы готовы только в момент благоприятных рыночных условий.

Если сравнить моменты начала бычьего рынка Bitcoin с индексом Russell 2000, то мы увидим закономерность. Как вы думаете, это халвинг влияет на компании или все же рыночные условия на все рисковые активы?

 

[Крипт Он Трейд]

Что такое рестейкинг и как на нем заработать?​

Максимизация доходов с рестейкинга в EigenLayer.​

Рестейкинг стал важным элементом современного криптовалютного мира, предоставляя уникальные возможности для повторного использования Ethereum (ETH) в основной сети и пулах ликвидного стейкинга. Эта инновационная концепция предоставляет участникам возможность эффективно управлять своими активами и зарабатывать пассивный доход.

Что такое Рестейкинг?

Рестейкинг — это процесс повторного использования ETH в основной сети Ethereum или в ликвидных стейкинг-пулах на платформах, работающих на протоколе EigenLayer. Полученные токены можно направить на проверку безопасности сторонних сетей вне EVM, открывая новые возможности для заработка.

В апреле 2023 года активация обновления Shapella привнесла несколько изменений в консенсус сети Ethereum, среди которых выделяется возможность снятия заблокированных монет с депозитного контракта Beacon Chain. Это стало катализатором для притока ликвидности на рынок, а усовершенствованный алгоритм Proof-of-Stake открыл путь для стейкинга, предоставляя пассивный доход, сопоставимый с PoW-майнингом. Shapella также стал основой для разработки новых направлений, включая рестейкинг.

Отличие рестейкинга от обычного стейкинга

В отличие от обычного стейкинга, при рестейкинге пользователь может разместить свои токены повторно в других пулах, включая ликвидные стейкинг-пулы. Это открывает дополнительные возможности для заработка и участия в различных DeFi-проектах.

Концепция рестейкинга сходна с объединенным PoW-майнингом, где майнер добывает несколько криптовалют одновременно. EigenLayer предоставляет инфраструктуру для повторного размещения монет в PoS-блокчейнах.

Введение в EigenLayer

EigenLayer — это протокол, созданный для улучшения криптоэкономической безопасности блокчейна Ethereum. Проект дает возможность использовать надежность основной сети Ethereum, выбирать методы поддержки сети через рестейкинг и привлекать инвесторов для увеличения активности пользователей.

Как работает рестейкинг в EigenLayer?

EigenLayer предоставляет два способа участия в рестейкинге:

Solo Staking: Позволяет предоставлять услуги проверки протоколов или делегировать операции другим операторам, оставаясь при этом валидатором для сети Ethereum.

Trust Model: Пользователи выбирают доверенного оператора для авторизации. Нарушение соглашения влечет штраф.

Проект постепенно расширяет количество пулов, привлекая средства ETH. Участники могут голосовать за пулы, что обеспечивает демократичность процесса. Механизм смарт-контракта обеспечивает паузу при достижении границы средств в пуле.

Развитие EigenLayer

EigenLayer начал с обслуживания трех пулов ликвидного рестейкинга для платформ Lido Finance, Rocket Pool и Coinbase. В результате голосования было добавлено дополнительных пулов, таких как wBETH (Binance), osETH (Stakewise), swETH (Swell), AnkrETH (Ankr), EthX (Stader), oETH (Origin ETH).

Согласно аналитическим данным, большинство операций проводится на платформах ликвидного стейкинга, что составляет более $32 млрд в TVL, показывая внушительный рост EigenLayer с $13,3 млн в июне 2023 года до $1,7 млрд в начале 2024 года, согласно DefiLlama.

Какие у EigenLayer недостатки?

Единая точка отказа. Если EigenLayer подвергнется атаке при значительном количестве ETH, заложенных в стейк, возникнет опасность для основной сети;
Риск централизации. Если безопасность одного приложения обеспечивается множеством стейкеров и они подвергнутся штрафам, это может иметь негативные последствия для Ethereum.
Риск доходности. Протоколы используют Ethereum для обеспечения своей безопасности. Однако стейкеры на EigenLayer могут выбирать наивысшие доходы для максимизации своих прибылей, что может привести к гонке за привлечение капитала между протоколами.
Риск штрафов. Протоколы могут менять условия, снижая штрафы для большего привлечения капитала и подрывая тем самым собственную безопасность.

 

[Крипт Он Трейд]

Бум L2-сетей: развитие и конкуренция на волне решений масштабирования Ethereum ​

#Ethereum #L2

В последний год тотальный объем замороженных активов (TVL) в L2-сетях вырос в 4 раза, предоставив значительный прогресс в решении вопросов масштабирования Ethereum (источник: l2beat.com (https://l2beat.com/scaling/summary)). Особенно выделяются лидеры отрасли, Arbitrum и Optimism, которые удерживают 76% рынка L2 и обладают TVL в размере $17 млрд.

Начав с отрыва, Arbitrum и Optimism, в своем качестве первопроходцев, сейчас сталкиваются с растущей конкуренцией от Base, zkSync Era, Linea, Blast и других обещающих сетей. Особенно после запуска Ретродропов, ожидается, что эти сети будут догонять лидеров, предлагая новые возможности и улучшения.

Какие же L2-сети стоит приглядеться поближе? Сегмент L2 находится в эпицентре ожесточенной борьбы за разработчиков и пользователей. Персонализированные фишки, такие как использование USDC в качестве Газового токена (zkFair), встроенная доходность от стейкинга ETH (Blast) и нативные смарт-аккаунты (Starknet), стали обычным явлением. Даже крупнейшие DeFi-приложения запускают свои L2-решения (appchain), чтобы сделать свои продукты более эффективными и привлекательными.

Один из наиболее интересных проектов этого года — Fraxchain от команды Frax Finance ($FXS — токены управления Frax Finance). Этот протокол объединяет различные продукты Frax в единую экосистему, предлагая универсальное решение, которое закрывает 99% потребностей пользователей. К тому же, Fraxchain позволяет строить L3-сети, дополняя и расширяя экосистему.

Другой перспективный проект, на который стоит обратить внимание, — это Blast от разработчиков ведущего агрегатора NFT Blur. Сфокусированная на NFT и пассивной доходности от стейкинга/RWA, Blast обещает стать ключевым игроком в сегменте.

Текущие лидеры TVL в L2 включают Arbitrum ($4,23 млрд), Blast ($1,32 млрд) и Optimism ($1,19 млрд). Эти L2-решения предоставляют возможность увеличения скорости и масштабируемости Ethereum, открывая новые перспективы для пользователей блокчейна.

А какими L2 вы пользуетесь?

 

[Крипт Он Трейд]

Смартмани. Ликвидность.​

Смартмани, в сущности, представляет собой объединение двух ключевых понятий: "смарт" и "деньги". Это финансовая стратегия, ориентированная на использование новых технологий, инноваций и информационных ресурсов для умного управления деньгами. В современном мире, где технологии меняются с каждым днем, важно быть в курсе последних трендов и уметь применять их в финансовых операциях.

Smart Money — урок 3, Ликвидность.

Читать статью полностью 👈

 

[Крипт Он Трейд]

dYdX Chain: Ликвидный стейкинг и новые возможности для пользователей​

Сеть dYdX Chain снова на передовой, встретив 29 января обновление до версии v3.0. Это обновление внесло значительные изменения, включая в себя добавление интерчейн-аккаунтов, что, в свою очередь, открыло двери для поддержки протоколов ликвидного стейкинга на основе Cosmos.

Одним из первых крупных игроков, поддержавших нововведение, стал крупнейший провайдер ликвидного стейкинга в экосистеме Cosmos — Stride. В ближайшие дни эта функция станет доступной не только в L1-сети Persistence, но и в кроссчейн-протоколе Quicksilver.

Что делает ликвидный стейкинг на dYdX Chain таким выдающимся?
В традиционном стейкинге вложенные средства блокируются на определенный срок, от нескольких дней до нескольких месяцев, во время которого инвесторы теряют доступ к своим активам. Ликвидный стейкинг DYDX меняет правила игры, позволяя стейкерам торговать производными токенами или использовать их для получения дополнительного дохода в протоколах децентрализованных финансов (DeFi).

«Ликвидный стейкинг устраняет барьеры для входа в рынок, позволяя всем желающим участвовать в децентрализованной экономике,» - комментирует Чарльз Д’Хаусси, CEO dYdX Foundation. «Соперничество протоколов ликвидного стейкинга за привлечение пользователей стимулирует инновации в экосистеме dYdX, что в конечном итоге полезно для всего сообщества.»

Нововведение также оптимизировано для повышения безопасности блокчейна через делегирование токенов большему количеству валидаторов в активном наборе. Это обеспечивает дополнительный уровень децентрализации и устойчивости.

dYdX Chain — это аппчейн Cosmos, который упрощает торговлю деривативами и является крупнейшей по объему платформой в нише децентрализованных бессрочных контрактов. Мейннет был успешно запущен 26 октября, и этот шаг сопровождался переходом к новой уникальной схеме токеномики.

Одним из ключевых изменений стало использование стейблкоина USD Coin (USDC) для номинации комиссионных сборов на платформе. Все собранные комиссии теперь распределяются между валидаторами сети и стейкерами, создавая более устойчивую и стимулирующую среду для участников экосистемы dYdX Chain.

 

[Крипт Он Трейд]

Децентрализация стейкинга ETH: проблемы, решения и новые горизонты​

Криптосообщество остается в напряженном состоянии, обсуждая, насколько централизованным становится стейкинг ETH после того, как более 30% застейканных монет оказались в протоколе Lido. Эта ситуация вызывает опасения и риски для крипторынка в целом, но инновационные разработчики уже работают над тем, чтобы преодолеть эти вызовы.

Многие инвесторы в криптовалюты, несмотря на обсуждения о проблемах централизации, остаются равнодушными к этой проблеме. Однако, чтобы справиться с ней, сообщество предпринимает шаги в направлении экономических и технических инноваций.

Одним из таких шагов является механизм, внедряемый в обновлении Ethereum Dencun, известный как EIP-7514, который искусственно ограничит стейкинг ETH. Этот механизм призван разнообразить распределение застейканных монет, уменьшая централизацию.

Протокол Diva не остается в стороне и проводит так называемую "вампирскую атаку" на Lido, с целью вытеснить оттуда часть ликвидности. Это дерзкое действие создает альтернативные пути для стейкера и дополнительно способствует децентрализации.

Следующим важным шагом станет внедрение системы стимулов от EigenLayer, крупнейшего протокола рестейкинга. С 5 февраля она будет поощрять пользователей стейкать свои Эфиры в различных пулах, за исключением Lido, что усилит конкуренцию и способствует распределению ликвидности.

Несмотря на текущую ситуацию, Lido также активно работает над усилением децентрализации в своих пулах. Это показывает, что сообщество осознает проблему и принимает меры для ее решения.

Однако, в свете этих изменений, проектам, способным привлечь ликвидность и составить конкуренцию Lido, открываются новые перспективы. Один из таких проектов, выделяющийся своей децентрализованной природой, - Rocket Pool. Разработчики Ethereum высоко оценивают его по сочетанию безопасности и надежности, делая его привлекательным вариантом для тех, кто ищет альтернативы.

В итоге, криптосообщество активно работает над преодолением централизации в стейкинге ETH, предлагая инновационные решения и поднимаясь на новые уровни децентрализации. Это открывает новые горизонты для инвесторов и пользователей, создавая более устойчивую и разнообразную экосистему стейкинга.

 

[Крипт Он Трейд]

Как «надписи» Ordinals повлияли на экосистему BTC​

В 2023 году в центре внимания всего криптовалютного мира оказался биткоин (BTC). Во многом это произошло из-за ажиотажа вокруг спотовых ETF. Однако «надписи» протокола Ordinals и токены стандарта BRC-20 также привлекли немало внимания.

Мнения по поводу "надписей" и токенов стандарта BRC-20 по-прежнему различаются. Протокол Ordinals, который стал отправной точкой для токенов BRC-20, был представлен в марте прошлого года. Этот проект позволяет встраивать различные данные, включая видео и фотографии, в сатоши, самые мелкие единицы биткоина. Недавно даже твит Гэри Генслера, председателя Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC), был архивирован в "надписях".

Идея вызвала интерес криптосообщества, но этот интерес быстро поутих к лету прошлого года. Тем не менее, активность возобновилась к концу 2023 года.

Существует множество точек зрения относительно "надписей" и токенов BRC-20. Некоторые считают, что они перегружают сеть и увеличивают комиссии, в то время как другие видят в этой технологии новые возможности. Особенно подчеркивается, что "надписи" могут сократить затраты на безопасность и способствовать развитию решений второго уровня (L2) для экосистемы основной криптовалюты.

Влияние на экосистему BTC.
После запуска протокола Ordinals в блокчейне Биткоин резко появилось огромное количество мемкоинов. В сочетании с общим восстановлением рынка волна создания «мемных» монет привела к всплеску спекулятивной активности в сети BTC.

Объем минтинга «надписей» устойчиво увеличивался в течение всего 2023 года. Уже в апреле количество таких токенов превысило 1 млн, а к концу года достигло отметки в 50 млн. В настоящий момент общее число BRC-20 в блокчейне Биткоин составляет 59 млн. Благодаря активности, связанной с Ordinals, количество транзакций в мемпуле BTC достигло исторического максимума. Изменения также коснулись среднего размера блока и комиссий за транзакции.

Однако наибольшее влияние «надписи» и BRC-20 оказали на мотивацию среди разработчиков. В прошлом году в сеть Биткоин пришло огромное количество новых программистов. В связи с этим многие проекты на базе BTC обновляются быстрее, а в сообществе первой криптовалюты появляется все больше инновационных идей.

Маленькая, но активно развивающаяся экосистема.
Пока ландшафт Ordinals все еще находится на стадии зарождения. Однако протокол дал толчок к появлению различных проектов децентрализованных финансов (DeFi), невзаимозаменяемых токенов (NFT) и даже кредитования.

Можно выделить следующие самые заметные проекты экосистемы «надписей»:
BitSmiley — инфраструктурный протокол для сети BTC, который объединяет три важнейших элемента DeFi: стейблкоины, кредитование и деривативы. Проект собирается запустить свою «стабильную» монету $bitUSD на базе bitRC-20 — улучшенной версии BRC-20. Актив станет хранилищем стоимости, средством обмена и расчетной единицей в экосистеме Биткоина.

Liquidium — одноранговый протокол биткоин-кредитования, который позволяет использовать в качестве залога «надписи» и токены BRC-20.

Portal — кросс-чейн решение по обеспечению ликвидности, ориентированное на BTC. С помощью проекта пользователи могут переводить BRC-20 в другие блокчейны.